Печать

[Hadash]

Управляющие предложили банкам средство от просрочки
Газета «Коммерсантъ»  21.09.2009
Активами нового ПИФа будут портфели плохих долгов, выкупленные у банков

     Для банков предложен новый способ избавиться от плохих долгов. На помощь коллекторам, которые уже не справляются с объемом предложения ($2-2,5 млрд плохих долгов до конца года) пришли управляющие. Продавая долги фонду, который создает "Альфа-капитал", банки смогут расчистить балансы, не нарушая предписаний ЦБ, а коллекторы — пайщики будущего фонда — разделят риски с управляющей компанией.
     Управляющая компания "Альфа-капитал" до конца сентября создаст закрытый кредитный паевой фонд, в который в качестве пайщика планирует привлечь коллекторское агентство, рассказали "Ъ" участники рынка. Советник председателя правления "Альфа-капитала" Салават Халилов подтвердил эту информацию.
     Активами нового ПИФа будут портфели плохих долгов, выкупленные у банков. Коллекторское агентство будет пайщиком, выкупив до 50% паев ПИФа, одновременно взыскивая задолженность по кредитам фонда и получая за это комиссию. По информации "Ъ", "Альфа-капитал" ведет переговоры с четырьмя коллекторскими агентствами — "Секвойя Кредит Консолидейшн", "Приставом", Столичным коллекторским агентством и Morgan Stout. По словам Салавата Халилова, до конца сентября будет заключено соглашение с одним из них. Ведутся переговоры и с топ-10 розничных банков по покупке портфелей долгов, кроме ипотечных, с просрочкой не более трех лет, добавляет он. Управляющая компания будет привлекать в фонд остальных пайщиков и управлять ПИФом.
     По словам участников переговоров, размер комиссии коллектора будет составлять около 25%, а цена покупки кредитных портфелей — 1-3% от стоимости. "Это рыночные параметры",— говорит заместитель гендиректора "Секвойя Кредит Консолидейшн" Ирина Поддубная. Первоначальный объем фонда, по словам одного из участников переговоров, будет около $5 млн, а ожидаемая доходность по нему — 25-30% годовых.
     Схема продажи плохих долгов в фонд интересна и банкам, и коллекторам. Банкам продажа долгов прежде всего дает возможность списать их с баланса и восстановить резервы. От продажи долгов фонду банки выручат примерно те же деньги, которые они получили бы от коллекторов, но в последнее время коллекторы уже не справляются с объемом предложения. "В прошлом году было как минимум три неудачные попытки банков продать долги",— говорит председатель совета директоров компании "Центр ЮСБ" Александр Федоров. По оценкам коллекторов, до конца года будет выставлено на продажу $2-2,5 млрд просроченных долгов, и собственными силами коллекторам достаточно сложно освоить этот объем, отмечает госпожа Поддубная. "Увеличение числа покупателей может привести к росту цены на портфели плохих кредитов",— надеется директор дирекции оценки и методологии рисков ОТП-банка Сергей Капустин. Коллектор получает дополнительные финансовые возможности и делит риски с управляющей компанией, подчеркивает директор по развитию бизнеса Столичного коллекторского агентства Артем Плохов.
     Продажа плохих долгов в новый ПИФ не подпадает под ограничения ЦБ "технической расчистки" банковских балансов. Неделю назад Банк России опубликовал письмо, которое делает для банков экономически бессмысленным обмен плохих долгов на паи ЗПИФов, так как по таким паям банки теперь обязаны создавать резервы в аналогичном объеме (см. "Ъ" от 10 сентября). В случае с новым фондом происходит продажа кредитов, а не их обмен на другой актив, поэтому у банков есть возможность восстановить резервы, говорит гендиректор УК "Солид — Фонды недвижимости" Вадим Сачков.
 

[deimon]

"Экономический конец света" не состоялся; экономика США, видимо, вышла из спада в июле или августе – нобелевский лауреат П.Кругман

ЛОНДОН, 21 сентября. /ПРАЙМ-ТАСС/. Объявленный некоторыми обозревателями "экономический конец света" не состоялся, экономика США, видимо, вышла из спада в конце минувшего июля или в августе. Такое мнение высказал один из крупнейших мировых специалистов, профессор Принстонского университета и лауреат Нобелевской премии в области экономики Пол Кругман. Как сообщает ИТАР-ТАСС, он выступил сегодня в Хельсинки в рамках научного конгресса.

"Мы пережили чрезвычайно страшный кризис, однако его дно пройдено и возобновился мировой рост", - заявил П.Кругман.

Получивший Нобелевскую премию за работы в области мировой торговли, он сообщил, что в результате кризиса в экономике США мощности, способные производить товаров и услуг на 1,1 трлн долл, сейчас простаивают из-за отсутствия заказов.
21.09.2009 14:40

[Urban]

— 21.09.2009 16:47 —

МВФ продаст 403 тонны золота из своих запасов
Международный валютный фонд утвердил план продажи 403,3 тонны золота из своих запасов, отметив, что продажи на открытом рынке будут проводиться так, чтобы не подорвать рынок. МВФ также будет предлагать золото центробанкам, но по словам представителя фонда, пока ни один ЦБ не выразил интереса к покупке. Если МВФ будет продавать золото на открытом рынке, он уведомит об этом заранее, и продажи будут проводиться в соответствии с недавно заключенным соглашением между центробанками, ограничивающим продажи 400 тоннами в год и 2 тыс. тоннами в течение пяти лет начиная с 27 сентября 2009 года.
«Я рад, что исполнительный совет подавляющим большинством одобрил ограниченную продажу золота, чтобы заложить прочную основу финансирования фонда на длительный срок и увеличить объем льготного кредитования беднейшим странам», - сказал управляющий МВФ Доминик Стросс-Кан.
Планируемый объем продажи составляет одну восьмую часть золотых запасов МВФ.  Reuters

[Alex003]

21.09.2009. Источник: ФК ОТКРЫТИЕ 
Выкуп долей миноритариев Комстара [Покупать, ц.цена $6,5] возможен
Событие: Владимир Евтушенков, мажоритарный акционер «Системы», считает возможным выкуп долей миноритарных акционеров Комстара, сообщили в понедельник «КоммерсантЪ» и «Ведомости».

Мнение: На внеочередном собрании акционеров МТС, намеченном на 1 октября, должно быть одобрено приобретение 51% акций Комстара у «Системы», после чего миноритарным акционерам может быть направлена оферта. Другие подробности пока неизвестны, однако, при отсутствии комментариев со стороны МТС, первый позитивный отклик о возможном выкупе долей миноритариев поступил от «Системы». На наш взгляд, цена выкупа ($5,98) может вырасти на 10%.

Рекомендация: В пятницу котировки акций компании выросли на 5%, и мы ожидаем положительной реакции на данную новость, что может привести к продолжению роста котировок.

Тибор Бокор
Ирина Яроцкая
 

[Urban]

Индульгенция банкирам
21.09.2009
На исходе кризиса законодатели решили смягчить требования закона «О страховании вкладов» к банкам — участникам ССВ. После принятия поправок к этому документу банки могут «грешить» вплоть до конца 2010 года, нарушая его требования к нормативам и показателям финансовой устойчивости.

В пятницу, 18 сентября, Госдума приняла в первом чтении и в целом законопроект «О приостановлении действия отдельных положений ст. 48 Федерального закона «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации». Проект внесли в Думу депутаты-единороссы Владислав Резник (председатель думского комитета по финансовому рынку) и его заместитель Юрий Зеленский.

Далее он направится в Совет Федерации, где вряд ли будет отклонен. После подписания президентом и опубликования в «Российской газете» закон вступит в силу. Не исключена возможность того, что это произойдет еще до конца сентября.

Этот законопроект отменяет до 2011 года обязанность Банка России вводить запреты на привлечение вкладов и открытие счетов физлиц для банков, нарушивших требования к участию в системе страхования вкладов (ССВ).

Документ направлен на ослабление требований закона «О страховании вкладов» к банкам — участникам ССВ.

Кто основной бенефициар этого законопроекта? Такие крупные банки, как ВТБ 24, Росбанк и БСЖВ, которые показывали убытки за I и II кварталы 2009 года, что несовместимо с требованием 177-го закона о достаточной финансовой устойчивости. Всего 23 банка — члена ССВ, не находящихся на санации, получили убытки за I и II кварталы (см. статью «ЦБ ослабил узду»). Прохождение законопроекта, как правило, весьма затратное мероприятие. Однако принятие данного документа вряд ли у кого-нибудь вызывало сомнения с учетом неограниченных финансовых возможностей заинтересованных сторон.

[1841ac]

Совет директоров ОАО «ФСК ЕЭС» принял решение изменить дату окончания размещения дополнительного выпуска ценных бумаг (акций) Общества со 2 октября 2009 года на 25 декабря 2009 года и внести соответствующие изменения в решение о выпуске и проспект ценных бумаг Общества. Дополнительный выпуск акций ОАО «ФСК ЕЭС» был зарегистрирован ФСФР России, государственный регистрационный номер 1-01-65018-D-101D от 25.12.2008 (с изменениями в решение о дополнительном выпуске ценных бумаг, зарегистрированными ФСФР России 21.04.2009).

Решение о размещении по открытой подписке дополнительных обыкновенных именных акций в количестве 146 500 000 000 (сто сорок шесть миллиардов пятьсот миллионов) штук номинальной стоимостью 50 (пятьдесят) копеек каждая было принято Советом директоров ОАО «ФСК ЕЭС» 30 октября 2008 года.

Фактическое размещение акций началось 19 января 2009 года. На сегодняшний день  размещено 64 611 542 328 акций, или 44% от общего количества ценных бумаг, подлежавших размещению. Из указанного количества 19 500 728 акций на общую сумму 9,7 млн рублей размещено в пользу миноритарных акционеров ОАО «ФСК ЕЭС», 64 592 041 600 акций на общую сумму 32 296 млн рублей размещено в пользу Российской Федерации в соответствии с Федеральным законом от 24.11.2008 № 204-ФЗ «О федеральном бюджете на 2009 год и на плановый период 2010 и 2011 годов».

Помимо этого федеральным бюджетом на 2009 год предусмотрено внесение Российской Федерацией в оплату  акций ОАО «ФСК ЕЭС» 7 371 700 тыс. рублей, предназначенных для финансирования объектов энергоснабжения и генерации Программы строительства олимпийских объектов города Сочи. Также в настоящее время рассматривается вопрос об увеличении финансирования федеральной целевой программы «Экономическое и социальное развитие Дальнего Востока и Забайкалья на период до 2013 года» на 500 млн рублей, для чего требуется внесение изменений в федеральный закон от 24.11.2008 № 204-ФЗ «О федеральном бюджете на 2009 год и на плановый период 2010 и 2011 годов».

В целях обеспечения  возможности внесения данных денежных средств в уставный капитал ОАО «ФСК ЕЭС» Совет директоров компании и принял решение о продлении срока размещения акций дополнительной эмиссии до 25 декабря текущего года.

***

Совет директоров ОАО «ФСК ЕЭС» принял решение разместить неконвертируемые процентные документарные облигации на предъявителя шести серий с обязательным централизованным хранением, с возможностью досрочного погашения по требованию владельцев и по усмотрению эмитента на общую сумму 50 000 000 000 (пятьдесят миллиардов) рублей. Общее количество облигаций – 50 000 000 (пятьдесят миллионов) штук, цена размещения – 1 000 (одна тысяча) рублей. Погашение облигаций будет производиться в 3 640-й (три тысячи шестьсот сороковой) день с даты начала размещения облигаций выпуска. Средства, полученные в результате эмиссии, будут направлены на реализацию инвестиционной программы ОАО «ФСК ЕЭС» в 2009 году и частично – в 2010 году.

В настоящее время в обращении находятся следующие серии облигационных займов ОАО «ФСК ЕЭС»: 02, 04 и 05 на 7 000 млн рублей, 6 000 млн рублей и 4 980 млн рублей соответственно, со сроком обращения – пять, пять лет и три года. Долгосрочный кредитный рейтинг международного агентства Standard and Poor’s для ОАО «ФСК ЕЭС» установлен на уровне BBB, прогноз негативный отражает прогноз по суверенным рейтингам. Рейтинг агентства Moody’s – Baa2/прогноз стабильный.

[schweppes]

Fed Effort to Stoke Growth May Be Undermined by ‘Tight’ Credit

By Scott Lanman


Sept. 22 (Bloomberg) -- Federal Reserve Chairman Ben S. Bernanke’s efforts to stoke a U.S. economic recovery may be undermined by the central bank’s other goal of restoring the banking system to health.

The Federal Open Market Committee, at the conclusion tomorrow of a two-day meeting, will probably maintain its assessment that “tight” bank credit is impeding growth. Lending contracted for five straight weeks through Sept. 9, a drop that in part reflects Fed orders to banks to raise more capital and toughen lending standards, analysts say.

A failure to restore the flow of bank credit carries the risk that the economic recovery will be slower than the Fed anticipates, or even that the U.S. lapses into another recession, economists say. That would make it more likely the Fed will keep its main interest rate close to zero for a longer period.

“They would be absolutely delighted if banks went out and raised a lot more private capital and then began to lend more,” said former Fed Governor Lyle Gramley, now senior economic adviser with New York-based Soleil Securities Corp. “Until that happens, the Fed has to continue to try to encourage economic growth through easy money.”

The FOMC, composed of Bernanke, Fed governors and regional Fed-bank presidents, is expected to release a statement at about 2:15 p.m. New York time. Economists surveyed by Bloomberg News unanimously forecast the Fed will leave its benchmark interest rate unchanged.

The central bank may also decide to extend the end date of its $1.45 trillion program to buy housing debt, now set to expire at the end of the year, and to gradually reduce the size of the purchases.

[DIMON67]

РусГидро просит власти оплатить восстановление ГЭС

Крупнейшая в РФ генерирующая компания РусГидро попросила у российских властей выделить за пять лет все 40 млрд руб, необходимые для восстановления разрушенной аварией Саяно-Шушенской ГЭС, сообщает Рейтер со ссылкой на замминистра финансов РФ А.Новака. По его словам, с такой просьбой компания обратилась в Минэнерго РФ.

РусГидро хотела бы из всей необходимой суммы получить в первые три года 32 млрд руб, из которых 19.322 млрд руб - из федерального бюджета, остальное (12.7 млрд) - за счет допэмиссии.

Г-н Новак подчеркнул, что предложенный компанией вариант - "не единственная обсуждаемая схема финансирования".

Ранее российские власти заявляли о готовности продать в ходе выпуска дополнительных акций РусГидро до 10% ее уставного капитала или более 25 млрд акций. Объем допэмиссии ограничен лишь необходимостью сохранить за государством контрольный пакет, говорили вице- премьер РФ И.Сечин и министр энергетики С.Шматко. По оценкам последнего, допэмиссия РусГидро может быть проведена на сумму до 20 млрд руб с учетом текущих котировок.

Г-н Шматко не исключал, что все 10% могут быть предложены рынку или в выкупе примет участие государство.

Сама компания предполагала, что может продать также 4 млрд казначейских акций, которые выкупила на свой баланс в ходе последней допэмиссии в августе.

Министр энергетики также говорил, что РусГидро хватит денег на восстановление Саяно- Шушенской ГЭС, которое должно завершиться в 2014 г. Он подчеркивал, что в первую очередь речь идет о нетарифном финансировании стройки.

Генерирующая компания ведет также переговоры с о привлечении кредитов банками, среди которых Сбербанк, пообещавший 20 млрд руб, Газпромбанк, ВЭБ, ЕБРР.

Совет директоров РусГидро должен был ранее в сентябре рассмотреть схему финансирования восстановления Саяно-Шушенской ГЭС, во время аварии на которой погибли 75 человек. Но вопрос был отложен на неопределенный срок.

Ремонт ГЭС уже учтен в инвестпрограмме РусГидро на 2010 г, утвержденной в объеме 81 млрд руб, и компания сообщала, что для финансирования Саяно- Шушенской будет отвлекать средства с других проектов.

Предполагалось, что точная стоимость восстановления станции будет названа после выяснения причин аварии, которые Ростехнадзор обещал опубликовать до 27 сентября.

[lenkona]

Разбор полетов
Россия продолжает падение в рейтинге кредитоспособности
http://www.finam.ru/analysis/newsitem40FDB/default.asp

[Urban]

       
 
 


"Челябинский трубопрокатный завод" получил госгарантии до 5 млрд рублей в обеспечение кредита на 10 млрд.
 
Кредит нужен для строительства нового цеха по производству труб большого диаметра (ТБД) на ЧТПЗ и финансирование основной деятельности
22.09.2009 11:06 @ ГЛАВНЫЕ НОВОСТИ
 
Межведомственная комиссия при Минэкономразвития России одобрила предоставление ОАО «Челябинский трубопрокатный завод» (входит в Группу ЧТПЗ) государственной гарантии в размере до 5 млрд рублей в обеспечение кредита в сумме до 10 млрд рублей.

Он будет направлен на завершение инвестиционного проекта по строительству цеха по производству одношовных труб большого диаметра компании. В качестве кредитора выступит финансовый партнер Группы ЧТПЗ — ОАО «Газпромбанк», говорится в сообщении пресс-центра холдинга.
 
 

[Romanus]

«ЛУКОЙЛ» назван компанией с самым большим free-float в индексе РТС (1995-2009). Об этом сообщает пресс-служба «ЛУКОЙЛа».
     
При включении акций в список для расчета индекса РТС биржа производит оценку количества акций в свободном обращении, или free-float. Так, по оценкам информационного комитета РТС, free-float «ЛУКОЙЛа» составляет 50%.  На втором месте со значением в 40% идут Газпром,  Сбербанк и «Сибирьтелеком». Самый низкий free-float (5%) у АФК «Системы», ММК, МТС, «Газпром нефти», НЛМК и «Ростелекома».

БКС Экспресс     22.09.2009   12:50:43

[Urban]

— 22.09.2009 14:29 —

«ЛУКойл» оценивает инвестиции в каспийский проект в $12 млрд
Инвестиции России в каспийский проект за 6,5 лет оцениваются в $12 млрд. «Общий объем строительно-монтажных работ каспийского проекта – это 12 млрд долларов инвестиций за 6,5 лет. Колоссальный проект», – сказал президент «ЛУКойл» Вагит Алекперов на встрече с премьер-министром России Владимиром Путиным.
Премьер напомнил Алекперову о планах компании заложить морские платформы на других месторождениях в регионе и поинтересовался, как решен вопрос с передачей этого заказа отечественным производителям. «Благодаря Вашим указаниям в Астрахани создана новая отрасль – строительство морских платформ», – ответил глава нефтяной компании. «В ближайшие пять лет мы должны будем построить двести тысяч тонн металлоконструкций. Все верфи Астрахани будут загружены. Плюс калининградские заводы («Звезда» и «Янтарь»)», – добавил Алекперов.  «Прайм-ТАСС»

[DIMON67]

Сегодня правление ФСТ должно утвердить повышение тарифов на электроэнергию

Как сообщают российские СМИ со ссылкой на источники, электричество может подорожать для промышленных предприятий на 6-8%, для населения, как и планировалось ранее - на 10%.

Изначально планировалось, что для промпредприятий стоимость электричества вырастет всего на 5%. Но финансовый кризис, который спровоцировал падение потребления электроэнергии, внес свои коррективы. Компаниям энергетического сектора надо развиваться, а прибыли они получают все меньше. Комментарий аналитика Института проблем естественных монополий, Евгения Рудакова: "Суммарное электропотребление в России за 8 месяцев снизилось на 6, 6 процента, по сравнению с аналогичным периодом 2008 года. Безусловно, основным фактором, который сыграл в минус, является кризис, отразившийся, прежде всего, на промышленных предприятиях - основных потребителях электроэнергии. По разным оценкам, промышленностью в нашей стране потребляется от 50 до 60 процентов всей электроэнергии".

Снижение объемов покупаемого электричества - признак замедления экономики: предприятиям не нужна энергия, потому что сокращается производство. Опрошенные Business FM эксперты подчеркивают, что с приходом осени может быть отмечено повышение энергопотребления по отношению к прошлому году, но это очень относительная величина. Год назад с приходом тяжелой ситуации в экономике потребители стали покупать все меньше электричества. Еще одним фактором в пользу повышения тарифов стала авария на Саяно-Шушенской ГЭС. Для того, чтобы обеспечить потребителей, компаниям приходится инвестировать в перестройку сетей.

Но за все эти проблемы придется расплачиваться промышленности, которая, разумеется, находится не в лучшем положении, отметила в интервью Business FM аналитик "Ак Барс Финанс", Елена Ешкова: "Это повышение необходимо, поскольку предприятиям из отрасли электроэнергетики необходимы средства для реализации своих инвестпрограмм. И рост тарифов на 5%, который изначально закладывался, он недостаточен. Сложно сказать до какого уровня, потому что даже повышение тарифов на 5-6% очень сильно ударяет по промышленным предприятиям. Я думаю, что 7-8%, это предел, выше они не смогут платить".

ФСТ утверждает только регулируемые тарифы, на свободном рынке энергия стоит еще дороже. Прогноз по росту регулируемых тарифов и рыночных цен в среднем для всех потребителей может составить 15-16%. Хотя еще год назад прогноз был на уровне 11,5%.
22.09.2009 13:10

[Hadash]

Просрочка по ипотеке в США достигла рекордного уровня
     По итогам августа 7,58 процента американских ипотечных заемщиков имели по крайней мере месячную просрочку по платежам, в июле этот показатель составлял 7,32 процента. Как сообщает агентство Reuters со ссылкой на данные кредитного брокера Equifax, августовкий показатель является рекордным для рынка ипотеки США.
     По информации Equifax, в августе прошлого года 30-дневная просрочка была у 4,89 процента заемщиков, а в августе 2007 года — у 3,44 процента.
     Увеличение количества американцев, не выплачивающих вовремя проценты по кредитам, аналитики связывают с высоким уровнем безработицы.
     Эксперты компании отмечают, что вслед за ростом числа просрочек по ипотеке может последовать рост количества ипотечных банкротств заемщиков и отчуждений банками недвижимости в счет покрытия долгов.
     По данным компании RealtyTrac, в августе текущего года уведомления о грядущем изъятии "ипотечного" жилья получили более 358 тысяч заемщиков. Этот показатель на 1 процент меньше, чем в июле, но 18 процентов выше показателей августа 2008 года.
     В феврале 2009 года администрация президента США Барака Обамы обнародовала меры по выводу из кризиса рынков недвижимости и ипотечного кредитования. План включает в себя помощь заемщикам при рефинансировании ипотечных кредитов, полученных до начала снижения цен на недвижимость. Эти заемщики оказались в положении, когда стоимости жилья, заложенного по ипотеке, стало недостаточно для полного обеспечения кредита. Кроме этого, план предполагает выделение средств неплатежеспособным заемщикам, а также на поддержку флагманов рынка ипотеки США - агентств Freddie Mac и Fannie Mae.

[Urban]

 — 22.09.2009 19:47 —

Сбербанк снизил чистую прибыль в январе - августе в 12,5 раза
Чистая прибыль Сбербанка по РСБУ снизилась по итогам января-августа 2009 года в 12,5 раза по сравнению с аналогичным периодом 2008 года - до 7,4 миллиарда рублей с 92,7 миллиарда рублей. Об этом свидетельствует сообщение Сбербанка.
Прибыль крупнейшего российского банка до налогообложения уменьшилась в 12,3 раза - до 9,9 миллиарда рублей с 121,3 миллиарда рублей годом ранее.
Сбербанк нарастил удельный вес просроченной задолженности в кредитном портфеле клиентов (не включающем договоры цессии) до 3,6% на 1 сентября с 3,2% на 1 августа. «Контроль принимаемых рисков позволяет банку поддерживать качество кредитного портфеля на приемлемом уровне», - отмечается в пресс-релизе.  РИА «Новости»

 

[Метки:]

Метки: