Форум трейдеров - фондовый рынок, интернет трейдинг, форум и клуб трейдеров ММВБ, акции Первого Эшелона, "голубые фишки": Лукойл, Газпром, Роснефть. Фьючерсы и Опционы ФОРТС. Акции Второго Эшелона. Поддержка-сопротивление. Обмен валют, Валютная корзина. Рейтинг брокеров. Ваша брокерская компания. Форум Пушкарёва.

«Нафтогаз Украины» обещает своевременно расплатиться с Газпромом за поставки газа в феврале. Главам компаний – Алексею Миллеру и Олегу Дубине – удалось обо всем договориться по телефону. Как сообщил в понедельник представитель Газпрома Сергей Куприянов, Нафтогаз заплатит 400 млн долларов, а российская компания обязуется не применять штрафных санкций по условиям отбора в феврале. Украинская компания говорит, что деньги у нее уже есть.

НАК «Нафтогаз Украины» пообещал своевременно и в полном объеме оплатить Газпрому поставки газа в феврале. Об этом сообщил в понедельник журналистам официальный представитель Газпрома Сергей Куприянов.

Куприянов рассказал, что соответствующая договоренность была достигнута во время телефонного разговора председателя правления ОАО «Газпром» Алексея Миллера и председателя правления НАК «Нафтогаз Украины» Олега Дубины.

«В ходе телефонного разговора была достигнута договоренность о том, что украинская сторона в полном объеме и своевременно оплатит газ по факту поставки в феврале, а Газпром не будет применять штрафных санкций по условиям отбора в феврале», – цитирует Куприянова РИА «Новости».

Напомним, до 7 марта включительно Нафтогаз должен выплатить Газпрому 400 млн долларов за поставленный в феврале газ. В противном случае в следующий раз платить придется уже авансом.

Контрактом предусмотрено, что в случае если «Нафтогаз Украины» до 7 числа (включительно) месяца, следующего за месяцем поставки, не оплатит либо не в полном объеме оплатит поставку газа, стороны на весь оставшийся срок действия контракта переходят на предоплатную систему расчетов.

Появился учебник по выживанию в армии

Батурин ответил Рудковской, Билану и Плющенко (видео) 
На днях появилась информация о том, что у Нафтогаза возникли проблемы с оплатой газа.

В Газпроме между тем начали поговаривать о возможном сокращении поставок газа Украине.

Пресс-секретарь «Нафтогаза Украины» Валентин Землянский в пятницу заявил, что компания уже аккумулировала в гривнах средства на оплату газа за февраль и проводит их конвертацию.

Ранее компания предложила Газпрому сократить закупки российского газа в 2009 году на 17,5% – до 33 млрд кубометров с запланированных 40 млрд кубометров.

Контракт допускает корректировку годового контрактного количества газа не позднее чем за шесть месяцев до начала года поставок и не более чем на 20% от согласованного объема. Таким образом, до 1 июля 2009 года Нафтогаз может просить об изменении объемов поставок на 2010 год.

Согласно контракту, в 2009 году Нафтогазу должно быть поставлено 40 млрд кубометров газа, а в 2010 году – 52 млрд кубометров.

Начиная с 2003 года и вплоть до лета 2008 года в российской экономике наблюдался бум: экономический рост составлял в среднем 7% в год, располагаемые доходы увеличивались, получить кредиты было легко, а импортные потребительские товары длительного пользования становились все более доступными, отмечается в докладе, опубликованном на сайте Standard & Poor's.

Первой в российской экономике ощутила сложности банковская система. По мнению Standard & Poor's, одна из ключевых проблем банковского сектора РФ заключается в том, что в нем слишком много банков. При этом многие из них являются квазибанками (и они все еще принимают вклады), и многие часто были подвержены риску высокой концентрации депозитов на нескольких корпоративных клиентах, что повышало риски возникновения кризиса ликвидности вследствие внезапного оттока крупных средств.

Ко всему прочему депозиты сильно раздроблены, что затрудняет для Центробанка страны предотвращение банкротств отдельных банков.

Согласно прогнозу S&P, в 2009 году российская экономика, объем которой составляет 1,3 трлн долларов, должна сократиться в реальном выражении – впервые за период после кризиса 1998–1999 годов.

Несколько смягчит ситуацию тот факт, что Россия является недостаточно открытой экономикой.

«В текущем году доля экспорта в ВВП может сократиться до одной четверти совокупного объема производства по сравнению с почти одной третью в 2008 году, но в реальном выражении падение будет гораздо меньшим», – указывается в докладе.

Существуют и другие факторы, которые отчасти могут компенсировать негативное влияние. Так, к примеру, наблюдавшийся в России «бум активов» привел к увеличению благосостояния гораздо меньшей доли населения, чем в странах Западной Европы с аналогичным уровнем рейтинга.

В результате, полагают специалисты S&P, по мере снижения цен на жилье и ценные бумаги отсутствие большого числа собственников этих активов должно смягчить удар по сфере потребления в целом.

Даже если половина почти 40-процентного снижения курса рубля в период с лета 2008 года перейдет в инфляцию, реальный эффективный курс даст проявиться лучшим сторонам своего повышения с конца 2006 года. Это может стимулировать замещение импорта отечественной продукцией и поддержать рост.

Вывод прост: для того чтобы стать менее волатильной и более диверсифицированной экономикой, Россия должна восстановить устойчивый профицит финансового счета, заключают эксперты.

По их мнению, это позволит возобновить инвестиционную активность. В качестве альтернативы – возврат к старой модели и сохранение положения сырьевой экономики с неиспользованными ресурсами, развивающейся от «подъема к спаду».

Источник говорит, что AIG внoвь пpocит помощи
Вторник, 24 февраля 2009 9:46 MSK

НЬЮ-ЙОРК (Рейтер) - Американская страховая компания American International Group Inc, которая в прошлом году дважды получала поддержку от американского правительства, будет вновь обращаться за помощью.

Кроме того, компания прогнозирует убытки в размере $60 миллиардов по итогам четвертого квартала, сообщил информированный источник.

Квартальные потери в таком объеме станут крупнейшими в истории американского бизнеса.

Два аналитика, опрошенные Рейтер, прогнозируют чистые потери в размере $5,46 миллиарда. Потери банка за третий квартал 2008 года составили $24,5 миллиарда. Правительство уже выделило на спасение страховой компании $150 миллиардов в сентябре и ноябре прошлого года.

На последнем раунде переговоров речь шла о дополнительном выделении средств и выкупе долга в обмен на акции, сообщил в понедельник другой источник.

Однако окончательной договоренности по этим вопросам пока нет и стороны на переговорах обсуждали другие варианты, сообщил второй источник.

AIG может конвертировать привилегированные акции, которые находятся у правительства, в обычные акции, сообщил Bloomberg со ссылкой на анонимный источник.

Телеканал CNBC, который первым сообщил о ведущихся переговорах, сказал, что потери, о которых будет объявлено в следующий понедельник, вызваны списаниями по коммерческой недвижимости и другим активам. Совет директоров компании соберется в следующую субботу, чтобы принять решение по соглашению с правительством.

Если соглашение не будет достигнуто, то юристы компании будут готовиться к банкротству, сообщает CNBC.

Однако первый источник сообщил, что компания не планирует подавать прошение о защите от банкротства.

Газ не нужен
Кризис нанес жестокий удар по «Газпрому»: из-за обвального падения потребления компания второй месяц снижает добычу на 13%. Это рекорд последнего десятилетия

Елена Мазнева
Ведомости

17.02.2009, №28 (2298

К середине февраля среднесуточная добыча «Газпрома» рухнула на 13,3% к уровню 2008 г., сообщил вчера «Интерфакс», ссылаясь на оперативные данные ЦДУ ТЭК. В целом по России добыча снизилась на 9,9%. Второй по величине производитель — «Новатэк» увеличил ее примерно на 10% к прошлогоднему уровню, но к январскому пику он тоже снизил показатели — на те же 10%.

В январе «Газпром» уже потерял в добыче 13,7%. Но тогда главной причиной был конфликт с Украиной. Теперь сказывается только падение спроса — кризис делает свое дело, отмечает аналитик Unicredit Aton Павел Сорокин. Сотрудник «Газпрома» подтверждает, что дело обстоит именно так и цифры падения потребления даже больше, чем по добыче (назвать их он отказался).

О масштабах бедствия красноречиво говорит промышленная статистика. Только в январе промпроизводство сократилось, по данным Росстата, на 16%. Падение в металлургии и химпроме в январе достигло 29,9% и 30,5% (данные ЦМАКП), в теплоэнергетике — 9,6%.

Газовики не спешат обнародовать официальный прогноз по уровню добычи на 2009 г., известно только, что он «пересматривается в сторону понижения». «Газпром» предупредил, что добыча в 2009 .г., возможно, составит 510 млрд куб. м, сообщали аналитики Unicredit Aton по итогам февральской серии встреч с руководством монополии. А это минус 7% к уровню добычи 2008 г. У аналитиков Citi по итогам встреч фигурирует показатель в 520 млрд куб. м (минус 5%). Официально представители госкомпании не опровергали эти цифры. Если исходить из падения спроса у электростанций (5-7%), а также официального прогноза по снижению экспорта газа (минус 8%, или 22 млрд куб. м), то добыча «Газпрома» может упасть на 5,5% к 2008 г. (до 520 млрд куб. м), подсчитал Сорокин.

Такого не было с развала СССР. За постсоветскую историю наибольшее падение общероссийской газодобычи было зафиксировано в 1997 г. — 5,4%.

На уровень добычи в 510-520 млрд куб. м «Газпром» откатился в 2000-2002 гг. после нескольких лет снижения инвестиций. Как и в те времена, у независимых производителей дела обстоят не столь плачевно. В январе общая добыча газа в России сократилась на 11%, рост был у «Роснефти» (23%), «Новатэка» (10%) и «Сургутнефтегаза» (2%), лидером падения стал «Лукойл» (минус 23%). Причина в том, что до кризиса у них был план по серьезному росту добычи — на основании контрактов, заключенных на условиях «бери или плати», объясняет разницу представитель «Газпрома».

Насколько жесткими будут последствия падения, пока не ясно: чтобы сокращать добычу, не обязательно консервировать скважины, рассказывал «Ведомостям» еще в январе менеджер компании. Но каков предел для такого снижения, где технологическая планка, он не раскрыл, а эксперты это оценить не берутся.

Зато уже ясно, как пострадает экономика в целом. По расчетам Валерия Миронова из Центра развития, каждый 1% снижения газодобычи — это минус 0,06% ВВП, сокращение добычи на 10% будет стоить экономике 0,6% ВВП. Снижение добычи газа снизит уровень его потребления в энергетике, металлургии, говорит Ярослав Лисоволик из Deutsche Bank: с учетом мультипликативного эффекта снижение добычи «Газпромом» на 10% сократит ВВП на 0,3-0,5%.

Тем не менее инвесторы держат удар: в РТС «Газпром» вчера потерял 2,07% (индекс биржи снизился на 2,4%), на ММВБ — 1,99% (индекс упал на 2,76%). К обеду у «Газпрома» было почти 3%-ное падение (на новостях о февральской добыче), но потом котировки выровнялись.

Банки набрали у ЦБ 2,5 трлн "лишних" денег

Российские банки запаслись ликвидностью в последнем квартале прошлого года на 3 трлн рублей, но только 20% этого объема было необходимо для расчетов с кредиторами, подсчитали специалисты "Интерфакс-ЦЭА"

Москва. 17 февраля. IFX.RU - Первая сотня российских банков в последнем квартале 2008 года привлекла у Банка России более 3 трлн рублей на пополнение своих ресурсов, но лишь пятая часть этого объема была им жизненно необходима. Государство, борясь с кризисом ликвидности выдачей огромных средств, сделало чересчур зависимым от себя кредитные учреждения. Не исключено, что многие получатели госсредств, "зажимающие" поступающую ликвидность, лишатся поддержки государства.


Многие могли бы обойтись и без господдержки


Российские банки, входящие в топ-100, в четвертом квартале 2008 года привлекли от ЦБ РФ 3,1 трлн рублей, а израсходовали на погашение текущей задолженности, а не на увеличение собственных активов, лишь 600 млрд рублей, свидетельствуют данные отчетности кредитных организаций, вошедших в рэнкинг "Интерфакс-100". Таким образом, из средств, выданных государством на поддержку банкам, реально необходимы для расчета с кредиторами в этот период были лишь около 20%, подсчитал глава "Интерфакс-ЦЭА" Михаил Матовников.

Из 100 крупнейших банков только десять не привлекали средства ЦБ, семь из них - банки со 100% иностранным капиталом и три российских банка: Сургутнефтегазбанк, Росевробанк и Уралсиб-Югбанк. Еще три банка - "Глобэкс", "КИТ-Финанс" и Русский банк развития, не имевшие кредитов ЦБ по данным отчетности на 1 января 2008 года, получили средства ЦБ через другие банки.

Из оставшихся 87 банков активы снизились только у 11. В совокупности банки этой группы получили 99,2 млрд рублей и сразу направили их на погашение задолженности перед кредиторами. Эта группа включает такие крупные банки, как Ханты-Мансийский банк, Абсолют банк и Ситибанк.
В эту же группу входят и четыре банка, перешедших под контроль АСВ и других банков - ВЕФК, "Северная казна", Собинбанк и "Союз". В совокупности они получили 25 млрд рублей.
"Этой группе банков средства были критически необходимы", - сказал М.Матовников.
Остальные 76 банков привлечение госсредств совмещали с увеличением активов. В частности, 42 банка, получившие 1 трлн рублей от ЦБ, лишь частично использовали их для расплаты с кредиторами (в совокупности - около 400 млрд рублей).

В эту группы входят такие банки, как Татфондбанк, МДМ-Банк, "Возрождение", "Юниаструм", ИНГ Банк, Первобанк, "Уралсиб", УБРР, Еврофинанс-Моснарбанк, УРСА банк, Газбанк.
"Эти игроки более 3/4 привлеченных средств ЦБ в размере 197,5 млрд рублей направили на погашение средств кредиторов, а не на рост активов, а значит, тоже сильно нуждались в средствах", - добавляет эксперт.
Зато оставшиеся 34 банка привлекали средства ЦБ (более 2 трлн рублей) несмотря на рост активов, включая ВТБ, Сбербанк и Газпромбанк (1,7 трлн рублей на три банка).
Некоторые из них, напомнил М.Матовников, активно использовались ЦБ для выдачи кредитов другим банкам, в частности, Газпромбанк кредитовал "КИТ-Финанс".
"Многие явно могли не привлекать средства ЦБ, если, судя по их темпам роста, легко могли бы обойтись и без поддержки государства", - констатирует М.Матовников.
В числе таких банков - Дойче банк, занявший в четвертом квартале у ЦБ 531 млн рублей (2% активов), а нарастивший активы за этот же период на сумму, в 50 раз большую - на 26 млрд рублей.


Попали в зависимость


Доля государственных средств в пассивах двадцати крупнейших российских банков за последние три месяца прошлого года выросла до 20%, подсчитали эксперты "Интерфакс-ЦЭА".
"Кризис ликвидности был "залит" государственными деньгами. Теперь система демонстрирует, насколько сильно она в итоге оказалась зависима от государства", - говорит Михаил Матовников.
По его словам, доля средств государства в пассивах у сотни крупнейших банков увеличились за минувший квартал до небывалого размера в 3,8% (3,1 трлн рублей). "Традиционно этот показатель находился до осени минувшего года на нуле", - подчеркнул он. Квартальные темпы роста активов были очень высокими - 15,2%", - заявил эксперт в интервью агентству "Интерфакс-АФИ".

В большей степени поддержка государства досталась десятке крупнейших банков. Безусловным лидером среди них стал Газпромбанк.
У него по итогам четвертого квартала доля государственных средств в пассивах составила 31,47%. У остальных банков топ-10 этот показатель ниже: у Альфа-банка - 25,06%, ВТБ - 23,49%, Росбанка - 16,7%, банка "Юникредит" - 16,26%, ВТБ-24 с 16,2%, Россельхозбанка - 14,12%, Сбербанка - 12,34%, Банка Москвы - 11,29%, Райффайзенбанка - 9,26%.
В числе получателей помощи от российского правительства оказался и ряд иностранных банков. Так, по итогам 2008 года значительно увеличить долю госсредств в пассивах удалось БТА-банку (42,22%), Юникредитбанку (16,26%), Ситибанку (10,19%).

По мнению М.Матовникова, банки, у которых доля госсредств в пассивах превышает 20%, "уже слишком зависимы от ресурсов государства".
В число таких игроков из топ-100 вошли помимо вышеперечисленных НРБ (39,69%), "Еврофинанс-Моснарбанк" (31,5%), МПБ (31,48%), Ханты-Мансийский банк (25,61%), "Русский стандарт" (26,51%), МБРР (26%), УБРР (25,42%), "Авангард" (24,4%), "Пересвет" (24,32%), "Траст" (23,59%), "Союз" (21,26%), "Ренессанс-Капитал" (21,09%), Татфондбанк (21,55%), "Кредит Европа банк" (20,7%), Металлинвестбанк (20,51%) и Судостроительный банк (20,19%).


Момент истины наступит в следующем квартале


ЦБ не раз указывал на необходимость увеличения получателями госпомощи объемов кредитования реального сектора.
"В отчетности за первый квартал 2009 года, то есть в следующем отчетном периоде, мы увидим результаты исполнения этих наказов", - сказал М.Матовников.
По его мнению, многие получатели госсредств, "зажимающие" поступающую ликвидность и увеличивающие за ее счет активы, лишатся поддержки государства.
Руководители 70 коммерческих банков - получателей средств государственной поддержки официально предупреждены об установлении контроля за их деятельностью со стороны Межведомственной группы, сообщала "Интерфаксу" официальный представитель Генпрокуратуры РФ Марина Гриднева. Следить за правильностью денежных потоков будут представители сразу нескольких спецслужб и финансовых контролеров. А по сообщению представителя Банка России Сергея Швецова, в 30 банков проверки из ЦБ придут уже в феврале.
http://www.ifx.ru/

30 банковских комиссаров
Власти ужесточают контроль за финансовой системой страны

ЦБ возьмет под «личный» контроль 30 кредитных организаций. Уже известно, что в их числе Сбербанк, Газпромбанк и ВТБ. Спецпредставители Банка России будут следить за деятельностью банков, получивших господдержку, и не позволять им тратить государственные деньги на валютные спекуляции. В борьбе с недобросовестными банкирами ЦБ поможет Генпрокуратура, которая ужа начала возбуждать уголовные дела. Эксперты считают, что количество контролируемых банков скоро перевалит за сотню.

Спецпредставители Банка России во второй половине февраля-начале марта выйдут на работу в первые 30 банков, сообщил заместитель председателя ЦБ Виктор Мельников. 10 февраля совет директоров ЦБ по согласованию с правительством РФ принял соответствующие нормативные документы, которые уже отправлены на регистрацию в Министерство юстиции. «Это будут банки, которые получили наиболее крупные суммы господдержки и через которых эти средства проходят», – цитирует Мельникова РИА «Новости».

Зампред ЦБ отметил, что в число этих банков войдут Сбербанк, Газпромбанк и ВТБ. При этом он не исключил, что в будущем список банков, в которые войдут представители ЦБ, будет расширен. Помимо этого крупным банкам придется ежемесячно отчитываться перед ЦБ о привлечении и размещении средств по отраслям.

Соответствующее требование содержится в указании Банка России №2183-У, которое вступает в силу 31 марта 2009 года. В числе отраслей, которые необходимо указывать в отчетах, в частности, обрабатывающие производства, строительство и транспорт, операции с недвижимым имуществом и т.д.
Согласно предыдущей редакции документа, требование ежемесячно предоставлять соответствующие сведения в территориальные учреждения Банка России распространялось на все кредитные организации за исключением крупных с широкой федеральной сетью. Крупные банки должны были предоставлять эти данные раз в год, отмечает ИА «Финмаркет».

Все эти действия означают, что власти решили усилить контроль финансовой системы. Причем сейчас решено обратить внимание прежде всего на крупные банки. Причины этого очевидны - более мелкие банки и предприятия жалуются, что до них не доходит государственная антикризисная помощь.

Например, во вторник Генпрокуратура заявила, что нецелевое использование банками средств господдержки уже привело к возбуждению в отношении банкиров уголовных дел, а 70 банкам направлены предупреждения. Свое недовольство «валютными спекуляциями» высказывал и Банк России. Теперь он начинает «закручивать гайки».

«Во многом данная мера направлена на борьбу с валютными спекулянтами в лице коммерческих банков. Несмотря на все рекомендации российского регулятора в течение последних месяцев не наращивать уже и так избыточные валютные позиции, отечественные банки по-прежнему предпочитали реальному кредитованию игру на «падении рубля», заставляя ЦБ нещадно тратить золотовалютные резервы», – пояснил ВЗГЛЯДу аналитик ФГ «Калита-Финанс» Андрей Ганган.
Теперь представители ЦБ смогут отслеживать подобные банковские операции несмотря на то, что прямой такой задачи перед спецпредставителями не стоит, добавил он. По мнению эксперта, многие финансовые институты, куда делегируют «смотрящих» из Центробанка, несколько раз подумают, перед тем как снова выйти на валютный рынок.

По сути регулятор начинает использовать ряд тех административных мер, о которых заявлял глава ЦБ Сергей Игнатьев на последнем выступлении в Госдуме. «То факт, что коммерческий банк должен будет теперь оповещать уполномоченных ЦБ о намерении совершить сделку или операцию, делает финансовые организации весьма зависимыми от Банка России», – отметил Ганган.

Впрочем, считает аналитик ИК «Тройка-диалог» Ольга Веселова, административные меры более эффективны в краткосрочном периоде. «В долгосрочном куда более действенны рыночные стимулы, в том числе стабильность национальной валюты», – сказала она газете ВЗГЛЯД.

Что касается банков, которые могут войти в «контрольный» список ЦБ, то в первую очередь это претенденты на объявленную государственную помощь в виде субординированных кредитов.

«Если уполномоченные также будут направлены в банки, которые получили беззалоговые кредиты ЦБ на срок более одного месяца и в которых размещены средства федерального бюджета, то список может перевалить за сотню», – полагает Ганган.

У Сбербанка нет ни доллара на валютном рынке, на девальвации не заработали ничего - Г.Греф

МОСКВА, 4 февраля. /ПРАЙМ-ТАСС/. У Сбербанка (SBER) нет ни доллара на валютном рынке, на девальвации банк не заработал ничего. Об этом сообщил глава Сбербанка Герман Греф.

Он добавил, что это принципиальная позиция Сбербанка. Он отметил, что сегодня у банков много валютной ликвидности, у многих она избыточна. Банки зарабатывают на девальвации рубля, так как это самый эффективный способ сегодня. Он отметил, что в то же время сегодня банки испытывают очень жесткий кризис рублевой ликвидности. В последний раз такой кризис был в октябре прошлого года.

В то же время, он отметил, что не все банки берут рублевую ликвидность и приобретают валюту и назвал пример Сбербанка.

Кроме того, он отметил, что госбанки практически все средства, которые получают от государства, направляют на поддержание кредитования российской экономики. "Россия у нас уникальная в этом смысле. Кредитование у нас продолжается, и даже в январе был зафиксирован рост кредитного портфеля", - сказал он, добавив, что в данный момент банки должны пересмотреть оценку качества своих заемщиков. "Сейчас история /кредитная история заемщиков – прим.ПРАЙМ-ТАСС/ не значит ничего – самые успешные отрасли сейчас находятся в самом тяжелом состоянии, и банкам нужно пересматривать их оценку", - сказал Г.Греф.